上市公司監(jiān)管條例征求民意，進(jìn)一步明確信息披露義務(wù)

本報(bào)訊 (記者 張羽飛) 昨日，國(guó)務(wù)院法制辦公室公布了證監(jiān)會(huì)報(bào)送國(guó)務(wù)院審議的《上市公司監(jiān)督管理?xiàng)l例(征求意見稿)》，廣泛征求社會(huì)各界意見，這預(yù)示著我國(guó)首部針對(duì)上市公司監(jiān)管的法規(guī)出臺(tái)在即。

為我國(guó)首部上市公司專項(xiàng)法案

社會(huì)各界可于9月24日前對(duì)該征求意見稿提出修改意見，經(jīng)修改后將報(bào)請(qǐng)國(guó)務(wù)院常務(wù)會(huì)議審議。

燕京華僑大學(xué)校長(zhǎng)華生指出，關(guān)于上市公司監(jiān)管方面的法律法規(guī)只在《公司法》、《證券法》及《刑法》的少數(shù)條款中有所涉及，而此前證監(jiān)會(huì)在這方面的相關(guān)規(guī)定屬于部門規(guī)章，只在證監(jiān)系統(tǒng)內(nèi)部適用，因此這一條例的出臺(tái)將成為我國(guó)首部針對(duì)上市公司監(jiān)管的法律法規(guī)。

加強(qiáng)信息披露要求

證監(jiān)會(huì)指出，目前上市公司信息披露充分性不足的現(xiàn)象較為普遍，以達(dá)到最低披露要求為準(zhǔn)，較少主動(dòng)、全面充分地披露公司的具體情況。一些上市公司對(duì)重大事項(xiàng)披露不及時(shí)或者不履行信息披露義務(wù)，定期報(bào)告未能按期披露或者信息披露的格式和內(nèi)容不符合要求；極少數(shù)公司甚至存在性質(zhì)惡劣的虛假信息披露行為，嚴(yán)重?fù)p害了投資者的利益。

為此，征求意見稿要求上市公司應(yīng)當(dāng)建立信息披露管理制度和重要信息的內(nèi)部報(bào)告制度，規(guī)定上市公司控股股東和實(shí)際控制人為信息披露義務(wù)人。在對(duì)重大信息首次披露的時(shí)間點(diǎn)上，要求上市公司在可能對(duì)公司股票及其衍生品種交易價(jià)格產(chǎn)生較大影響的重大事件最先發(fā)生時(shí)，應(yīng)當(dāng)立即披露這些重大事件。

嚴(yán)控大股東掏空上市公司

該條例還強(qiáng)化了上市公司與控股股東、實(shí)際控制人及其控制的其他企業(yè)的人員、資產(chǎn)、財(cái)務(wù)分開，機(jī)構(gòu)、業(yè)務(wù)獨(dú)立方面的要求，鼓勵(lì)公司通過定向增發(fā)等手段實(shí)現(xiàn)整體上市，規(guī)定控股股東、實(shí)際控制人及其控制的其他企業(yè)不得利用關(guān)聯(lián)交易、資產(chǎn)重組、投資等任何方式直接或者間接侵占上市公司資產(chǎn)。對(duì)違反該條例的控股股及實(shí)際控制人，由證監(jiān)會(huì)責(zé)令限期返還不當(dāng)利益，并將單處或者并處30萬元以上60萬元以下的罰款。

據(jù)記者了解，目前在上市公司監(jiān)管所涉及的法律案件中，通過關(guān)聯(lián)交易非法侵犯上市公司財(cái)產(chǎn)的違法犯罪———通俗地說即“吸血鬼”式地“掏空”上市公司———在重大法律風(fēng)險(xiǎn)事件中占比最大。僅去年就有40多家上市公司存在上述問題。華生介紹說，目前大股東掏空上市公司的現(xiàn)象在ST及重組題材公司中較為普遍，很多公司大股東及高管因此受到司法機(jī)關(guān)的追查，但事后的中小股東權(quán)益卻很難得到保護(hù)。