5月3日晚上，網(wǎng)上登出了一篇名為《滬市2007年報(bào)涉嫌報(bào)表粉飾公司》的文章，這篇文章的作者叫夏草，他認(rèn)為東盛科技、綜藝股份、華夏建通等十家滬市上市公司在2007年報(bào)中涉嫌虛假信息披露，粉飾財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)，其數(shù)額最高達(dá)到數(shù)十億元，最低也在億元以上。
今天我們來(lái)關(guān)注上市公司信息披露問(wèn)題，5月3日晚上，網(wǎng)上登出了一篇名為《滬市2007年報(bào)涉嫌報(bào)表粉飾公司》的文章，這篇文章的作者叫夏草，他認(rèn)為東盛科技、綜藝股份、華夏建通等十家滬市上市公司在2007年報(bào)中涉嫌虛假信息披露，粉飾財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)，其數(shù)額最高達(dá)到數(shù)十億元，最低也在億元以上。
應(yīng)該如何看待夏草的這篇文章？記者也采訪了相關(guān)專家。
夏草公開(kāi)質(zhì)疑上市公司年報(bào)，披露上市公司在2007年報(bào)中涉嫌虛假信息
中國(guó)證券業(yè)協(xié)會(huì)副會(huì)長(zhǎng)林義相也在第一時(shí)間看到了夏草的這篇文章，對(duì)于夏草的這一舉動(dòng)，林義相表示高度的贊賞。
中國(guó)證券業(yè)協(xié)會(huì)副會(huì)長(zhǎng)林義相：“這對(duì)于我們這個(gè)市場(chǎng)的一個(gè)規(guī)范化的建設(shè)，對(duì)于推動(dòng)這個(gè)市場(chǎng)的公開(kāi)、公平與公正都是有積極意義的，那么這件事情的當(dāng)事人，我個(gè)人認(rèn)為是需要很大勇氣的，因?yàn)樗麑?duì)媒體披露了這么一些情況，他有可能會(huì)面臨著有關(guān)當(dāng)事人對(duì)他的一種追究，甚至起訴，他是需要冒很大風(fēng)險(xiǎn)的。”
林義相認(rèn)為有關(guān)部門(mén)應(yīng)該大力支持夏草的這種行為。
林義相：“對(duì)監(jiān)管部門(mén)來(lái)說(shuō)應(yīng)當(dāng)積極支持和鼓勵(lì)這種行為，那么最大的支持我認(rèn)為就是根據(jù)他提供的線索對(duì)相關(guān)的上市公司和中介機(jī)構(gòu)進(jìn)行嚴(yán)格的審查。”
李曉慧，中央財(cái)經(jīng)大學(xué)會(huì)計(jì)學(xué)院副院長(zhǎng)，中國(guó)會(huì)計(jì)協(xié)會(huì)審計(jì)委員會(huì)委員，對(duì)于自己同行夏草的行為她也表示了肯定。
中央財(cái)經(jīng)大學(xué)會(huì)計(jì)學(xué)院副院長(zhǎng)李曉慧：“我認(rèn)為像夏草這樣的監(jiān)督是必要的，在中國(guó)的資本市場(chǎng)，可以說(shuō)投資者眾多，許多投資者并不擁有相應(yīng)的會(huì)計(jì)或者經(jīng)濟(jì)方面的知識(shí)，我認(rèn)為只要在資本市場(chǎng)上有人提出質(zhì)疑，那么上市公司和相應(yīng)的會(huì)計(jì)師事務(wù)所都要積極的去應(yīng)對(duì)，這一個(gè)方面是他們自身風(fēng)險(xiǎn)防范措施的一個(gè)方面，另外一個(gè)方面也是對(duì)社會(huì)公眾負(fù)責(zé)。”
事實(shí)上，5月3日的這篇文章，并不是夏草第一次揭露上市公司舞弊行為，去年年底，他還曾推出過(guò)一個(gè)《2007年度十大報(bào)表粉飾嫌疑上市公司》的排行榜，夏草的行為，引起了激烈的爭(zhēng)議，不少人對(duì)夏草表示支持，但也有另外一些人強(qiáng)烈反對(duì)，認(rèn)為在沒(méi)有權(quán)威部門(mén)的確認(rèn)下，就公開(kāi)質(zhì)疑上市公司年報(bào)，極不負(fù)責(zé)。
我們的記者也在第一時(shí)間找到了處于風(fēng)口浪尖的夏草，來(lái)認(rèn)識(shí)一下。
5月6日，記者來(lái)到了位于上海市郊區(qū)的一所會(huì)計(jì)學(xué)院，在一間辦公室里記者見(jiàn)到了夏草，他是這家學(xué)院里的一名普通講師，目前正在廈門(mén)大學(xué)攻讀會(huì)計(jì)學(xué)博士，夏草告訴記者，5月3日下午，他將他在五一節(jié)寫(xiě)好的一篇《滬市2007年報(bào)十大涉嫌報(bào)表粉飾上市公司》的文章發(fā)表在了他和訊的博客上。
記者：“你是出于什么目的想把博客發(fā)上去的？”
某會(huì)計(jì)學(xué)院講師夏草：“這等于也是我研究的階段性總結(jié)，增加研究成果的影響力，我研究方向是財(cái)務(wù)舞弊，報(bào)表粉飾。”
從2001年銀廣廈事件發(fā)生之后，夏草就把自己的研究方向放在了上市公司的財(cái)務(wù)舞弊上面，先后在網(wǎng)上撰文揭露上百家上市公司財(cái)務(wù)造假，隨著4月30日所有上市公司2007年報(bào)全部完成披露，夏草有了將涉嫌財(cái)務(wù)造假的上市公司進(jìn)行排名的想法。
夏草：“在年報(bào)公布期間，我發(fā)現(xiàn)有一些上市公司惡意變更審計(jì)師，這也是一種情況，年報(bào)期間我又發(fā)現(xiàn)一些新的一些上市公司涉嫌報(bào)表粉飾，我就有一種想法，把這些不同渠道的可能涉嫌報(bào)表粉飾嫌疑的上市公司，我給它做一個(gè)年報(bào)的一個(gè)就是報(bào)表粉飾的一個(gè)排行榜。”
夏草承認(rèn)，他選取的這些企業(yè)實(shí)際上具有偶然性，由于不可能將全部1500多支股票的年報(bào)一一做出分析，夏草因此只在他關(guān)注的200多支股票中進(jìn)行了篩選。
夏草：“我只是從我關(guān)注的兩三百家公司里面挑出來(lái)的，那么這兩三百家公司可能存在更大舞弊情節(jié)的公司。”
那么夏草憑什么來(lái)發(fā)現(xiàn)上市公司的財(cái)務(wù)舞弊呢，難道他能獲得了這些上市公司的內(nèi)幕消息？夏草卻告訴記者，他做出判斷的依據(jù)全部來(lái)源與上市公司的公開(kāi)信息和邏輯推理。
記者：那你判斷這個(gè)公司上市、公司舞弊的理由是什么？”
夏草：“就是根據(jù)我的一種職業(yè)判斷，就是根據(jù)對(duì)公開(kāi)信息的一個(gè)分析，主要是定期報(bào)告，我一個(gè)一個(gè)下載下來(lái)，然后我一般的話分析的時(shí)間，它這里面只有三年的報(bào)表，我不會(huì)的，我還會(huì)到新浪去找，把它從上市以來(lái)的報(bào)表全部都弄下來(lái)，然后我再來(lái)分析這些它的資產(chǎn)的前世今生看是怎么來(lái)的，然后去發(fā)現(xiàn)它的問(wèn)題。”
在這個(gè)十大涉嫌報(bào)表粉飾的排行榜中，夏草主要懷疑這些公司的資產(chǎn)有虛假成分。
記者：“你又沒(méi)有實(shí)地調(diào)查，怎么說(shuō)是假的呢？”
夏草：“我跟你說(shuō)過(guò)，財(cái)務(wù)問(wèn)題很多只能靠邏輯分析，你在實(shí)物中你感受不到，當(dāng)然在實(shí)物中有的企業(yè)的資金鏈斷掉，工資發(fā)不出去，甚至停產(chǎn)，那你可以發(fā)現(xiàn)，但是很多企業(yè)表面很正常，一切都很正常，但背后的資金挪用你永遠(yuǎn)看不清楚的。”
被夏草劃入黑名單的上市公司和審計(jì)師如何面對(duì)夏草的質(zhì)疑？
夏草質(zhì)疑上市公司年報(bào)的依據(jù)，并不是什么內(nèi)幕消息，完全都是公開(kāi)的財(cái)務(wù)信息，這些數(shù)據(jù)他看得到，千千萬(wàn)萬(wàn)的投資者也都能看到，可為什么偏偏這個(gè)還在讀博士的大學(xué)講師能從中發(fā)現(xiàn)這么多貓膩？那些被他劃入黑名單的上市公司和審計(jì)師又如何面對(duì)夏草的質(zhì)疑，繼續(xù)來(lái)看記者的調(diào)查。
在夏草排出的《滬市2007年報(bào)涉嫌報(bào)表粉飾公司》排行榜中，鄂爾多斯被排在首位，夏草告訴記者，之所以這樣安排，是因?yàn)槎鯛柖嗨购推鋵徲?jì)師的影響力是這10家公司中最大的。
夏草：“我是考慮到鄂爾多斯這個(gè)公司很有影響力，它是世界羊絨業(yè)的第一號(hào)人物，然后最近又有一個(gè)很好的資源概念，最重要的是它的審計(jì)師是世界頂級(jí)的審計(jì)師，是世界排名第一的，普華永道會(huì)計(jì)師事務(wù)所。”
記者來(lái)到位于上海濱海路的普華永道辦公樓，普華永道市場(chǎng)公關(guān)部經(jīng)理陳盈由于不在辦公室，對(duì)于夏草的質(zhì)疑，她用電話同記者進(jìn)行了溝通。
普華永道市場(chǎng)公關(guān)部經(jīng)理陳盈：“在我們審計(jì)這邊有一個(gè)客戶保密協(xié)議的關(guān)系，所以我們不方便或者職業(yè)道德上不允許我們?nèi)ピu(píng)論我們的客戶，或者發(fā)表什么意見(jiàn)，但是我們可以說(shuō)的就是這個(gè)團(tuán)隊(duì)做的這個(gè)事情是遵循了我們的一些規(guī)定和原則，而且相信這樣是完全沒(méi)有問(wèn)題的，審計(jì)質(zhì)量上面。”
綜藝股份曾被市場(chǎng)喻為“妖股”，在去年12月大盤(pán)一路下跌的時(shí)候，這支股票卻逆勢(shì)上漲近一倍，因而引起了夏草的注意，但夏草發(fā)現(xiàn)改公司的年報(bào)中“其它應(yīng)收款”從年初的5.41億元降至年末的0.72億元，“短期借款”從年初的3.77億元降至年末的1.24億元，而貨幣資金從年初的2.25億元增加至年末的4.27億元，夏草懷疑4.27億元貨幣資金可能是虛構(gòu)。
夏草：“這家公司巨額資金下落不明，它隱瞞，它說(shuō)應(yīng)該收回來(lái)的那些錢(qián)不是它的關(guān)聯(lián)方，但是我斷定這些都是它的關(guān)聯(lián)方，這些是綜藝的殼公司，我懷疑它又在虛構(gòu)貨幣資金。”
那是否綜藝股份真的虛構(gòu)資金呢？記者找到了該公司的審計(jì)師立信會(huì)計(jì)師事務(wù)所，立信會(huì)計(jì)師事務(wù)所合伙人戴定毅對(duì)夏草的質(zhì)疑感到很吃驚，他告訴記者他們會(huì)立即對(duì)綜藝股份的審計(jì)進(jìn)行重新核查。
立信會(huì)計(jì)師事務(wù)所合伙人戴定毅：“這樣的提示，我們會(huì)對(duì)這個(gè)公司重新再審視，看看這里面會(huì)不會(huì)出現(xiàn)一些差錯(cuò)，照常理來(lái)說(shuō)是不會(huì)發(fā)生這種情況，但質(zhì)疑來(lái)了，我肯定要重新去看一下。”
記者：“就相當(dāng)于夏草的文章也是給你們提了個(gè)醒？”
戴定毅：“對(duì)，提了個(gè)醒。”
而同樣面臨巨額資金流向不明的，還有江蘇陽(yáng)光，據(jù)夏草統(tǒng)計(jì)資金高達(dá)20個(gè)億。
夏草：“我當(dāng)時(shí)就發(fā)現(xiàn)它賬面上錢(qián)太多了，高負(fù)債、高現(xiàn)金，你手頭上有很多閑余的錢(qián)，但又向銀行拼命的貸款，只有一種可能這些資金不存在了，資金被挪用了，或者被虛構(gòu)。”
2007年報(bào)出來(lái)后，夏草懷疑江蘇陽(yáng)光2007年末5億的貨幣資金、10億的預(yù)付賬款、2億的其它應(yīng)收款及4億的其它流動(dòng)資產(chǎn)，都涉嫌虛假列報(bào)。
夏草：“后來(lái)它被我質(zhì)疑以后，它就往預(yù)付賬款跑，它把10億的預(yù)付資金轉(zhuǎn)到預(yù)付帳本里面，玩科目游戲。”
江蘇陽(yáng)光曾經(jīng)在2007年12月14日委托貸款3.6億元給江陰順豐生態(tài)園林有限公司，記者在江陰市工商局查到，這家生態(tài)園林公司的注冊(cè)資金只有兩千五百萬(wàn)，江蘇陽(yáng)光為什么會(huì)貸那么多錢(qián)給這家公司？記者也來(lái)到江蘇陽(yáng)光集團(tuán)，但同樣沒(méi)有找到相關(guān)的負(fù)責(zé)人，之后記者相關(guān)的上市公司董秘取得了聯(lián)系，他們都表示近期會(huì)發(fā)表公告進(jìn)行澄清，夏草非常期待看到各個(gè)公司的澄清公告。
夏草：“如果我覺(jué)得你的澄清是成立的，那么我就停止了。”
