銀監(jiān)會(huì)有關(guān)負(fù)責(zé)人就發(fā)布《商業(yè)銀行資產(chǎn)證券化風(fēng)險(xiǎn)暴露監(jiān)管資本計(jì)量指引》答記者問(wèn)

近日，銀監(jiān)會(huì)發(fā)布《商業(yè)銀行資產(chǎn)證券化風(fēng)險(xiǎn)暴露監(jiān)管資本計(jì)量指引》(以下簡(jiǎn)稱《指引》)。銀監(jiān)會(huì)有關(guān)負(fù)責(zé)人就有關(guān)問(wèn)題回答了記者提問(wèn)。

問(wèn)：《商業(yè)銀行資產(chǎn)證券化風(fēng)險(xiǎn)暴露監(jiān)管資本計(jì)量指引》的起草背景是什么？

答：銀監(jiān)會(huì)一直致力于引導(dǎo)我國(guó)金融機(jī)構(gòu)規(guī)范、審慎地開(kāi)展信貸資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)，2005年就制定發(fā)布了《金融機(jī)構(gòu)信貸資產(chǎn)證券化試點(diǎn)監(jiān)督管理辦法》。本次國(guó)際金融危機(jī)的爆發(fā)進(jìn)一步暴露了全球資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)監(jiān)管政策中所存在的問(wèn)題，巴塞爾委員會(huì)對(duì)《新資本協(xié)議》進(jìn)行了修改，并于2009年7月對(duì)外發(fā)布了正式修訂稿，其中重點(diǎn)之一即是關(guān)于資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)的資本計(jì)提標(biāo)準(zhǔn)、監(jiān)督檢查和信息披露要求。為及時(shí)汲取巴塞爾委員會(huì)《新資本協(xié)議》對(duì)資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)的最新要求和做法，銀監(jiān)會(huì)起草制訂了《指引》。

問(wèn)：《商業(yè)銀行資產(chǎn)證券化風(fēng)險(xiǎn)暴露監(jiān)管資本計(jì)量指引》規(guī)定了哪些計(jì)算方法？

答：《指引》在充分借鑒巴塞爾新資本協(xié)議相關(guān)計(jì)算方法的基礎(chǔ)上，結(jié)合我國(guó)商業(yè)銀行的實(shí)際，按照“基礎(chǔ)資產(chǎn)的資本計(jì)提方法決定證券化風(fēng)險(xiǎn)暴露的資本計(jì)提方法”的原則，規(guī)定了以下計(jì)算方法：一是標(biāo)準(zhǔn)法，即按照外部信用評(píng)級(jí)來(lái)確定風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重。二是內(nèi)部評(píng)級(jí)法，具體包括評(píng)級(jí)基礎(chǔ)法和監(jiān)管公式法。

問(wèn)：《資產(chǎn)證券化風(fēng)險(xiǎn)暴露監(jiān)管資本計(jì)量指引》納入了新資本協(xié)議修訂稿中的哪些內(nèi)容？

答：《指引》納入了新資本協(xié)議修訂稿所有相關(guān)修訂內(nèi)容：提高了資產(chǎn)再證券化風(fēng)險(xiǎn)暴露的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重。要求審慎使用外部評(píng)級(jí)，如果商業(yè)銀行為資產(chǎn)證券化交易提供信用支持，而且該信用支持已經(jīng)反映到外部評(píng)級(jí)中的，該銀行就不得使用外部評(píng)級(jí)而應(yīng)按照未評(píng)級(jí)資產(chǎn)證券化風(fēng)險(xiǎn)暴露的有關(guān)規(guī)定計(jì)量監(jiān)管資本要求。強(qiáng)調(diào)商業(yè)銀行應(yīng)對(duì)證券化基礎(chǔ)資產(chǎn)進(jìn)行盡職調(diào)查，了解相關(guān)信息和風(fēng)險(xiǎn)特征。提高流動(dòng)性便利的信用轉(zhuǎn)換系數(shù)，取消了在市場(chǎng)整體出現(xiàn)動(dòng)蕩條件下的合格流動(dòng)性便利享受的資本優(yōu)惠。

問(wèn)：《資產(chǎn)證券化風(fēng)險(xiǎn)暴露監(jiān)管資本計(jì)量指引》的出臺(tái)會(huì)對(duì)商業(yè)銀行產(chǎn)生哪些影響?

答：《指引》的出臺(tái)，將進(jìn)一步規(guī)范商業(yè)銀行資產(chǎn)證券化風(fēng)險(xiǎn)暴露的監(jiān)管資本計(jì)提，確保商業(yè)銀行不論以何種方式參與資產(chǎn)證券化交易，都應(yīng)按照資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)的經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)，審慎計(jì)提監(jiān)管資本。通過(guò)證券化的結(jié)構(gòu)安排，分析評(píng)估銀行所承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)，提出相應(yīng)的資本要求，既防止銀行簡(jiǎn)單地認(rèn)為資產(chǎn)證券化必然會(huì)降低資本要求，盲目開(kāi)展證券化業(yè)務(wù)；也防止不適當(dāng)?shù)馁Y本要求給其帶來(lái)不必要的成本，不利于促進(jìn)我國(guó)銀行業(yè)的金融創(chuàng)新。有利于通過(guò)資本監(jiān)管建立良好的激勵(lì)機(jī)制，促進(jìn)資產(chǎn)證券化的規(guī)范、健康發(fā)展。

問(wèn)：《商業(yè)銀行資產(chǎn)證券化風(fēng)險(xiǎn)暴露監(jiān)管資本計(jì)量指引》起草過(guò)程當(dāng)中的征求意見(jiàn)及吸收情況如何？

答：銀監(jiān)會(huì)先后于2007年11月、2008年6月、11月和12月以及2009年8月發(fā)布了五輪《指引》征求意見(jiàn)稿，收到反饋意見(jiàn)共計(jì)194條。《指引》起草組對(duì)業(yè)界反饋的建議進(jìn)行了逐條梳理和研究，吸收了絕大多數(shù)合理建議，并根據(jù)新協(xié)議最新修訂內(nèi)容，不斷對(duì)《指引》進(jìn)行修改完善。

問(wèn)：《商業(yè)銀行資產(chǎn)證券化風(fēng)險(xiǎn)暴露監(jiān)管資本計(jì)量指引》發(fā)布后，商業(yè)銀行應(yīng)做好哪些工作？

答：《指引》發(fā)布后，商業(yè)銀行應(yīng)做好如下工作：一是認(rèn)真學(xué)習(xí)并領(lǐng)會(huì)該指引的精神以及相關(guān)技術(shù)性問(wèn)題，在全行范圍內(nèi)做好相應(yīng)的制度安排及IT系統(tǒng)安排，確保從制度層面、會(huì)計(jì)賬戶以及IT系統(tǒng)各個(gè)方面支持順利實(shí)現(xiàn)資產(chǎn)證券化風(fēng)險(xiǎn)暴露的資本計(jì)提。二是配合銀監(jiān)會(huì)做好定量影響測(cè)算工作，為銀監(jiān)會(huì)進(jìn)一步完善資產(chǎn)證券化風(fēng)險(xiǎn)暴露的資本計(jì)提以及風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管提供充足的依據(jù)。三是認(rèn)真做好相應(yīng)的資本計(jì)提工作，并按照銀監(jiān)會(huì)信息披露指引的要求，及時(shí)、準(zhǔn)確地披露相關(guān)信息。